Il fondo di private equity Three Hills Capital Partners ha sottoscritto con gli azionisti di riferimento del Gruppo Digital360 (Andrea Rangone, Mariano Corso, Alessandro Perego, Gabriele Faggioli e Raffaello Balocco) un accordo vincolante di investimento, il cui perfezionamento determinerà l’insorgere dell’obbligo di promuovere un’offerta pubblica di acquisto obbligatoria (OPA) sulle azioni ordinarie della Società, finalizzata al delisting su Euronext Growth Milan.
L’accordo prevede che al momento della chiusura, gli azionisti di riferimento e gli altri azionisti di minoranza della Società conferiscano un totale di 12.724.116 azioni ordinarie Digital360 (corrispondenti al 61,7% del capitale sociale) nella nuova società denominata D360 Holding (“NewCo”), al prezzo di sottoscrizione di 5,35 euro per azione Digital360 conferita, inclusa una sovrattassa.
Al termine dell’operazione, la NewCo deterrà complessivamente circa il 73,5% del capitale sociale di Digital360.
Digital360, gli obiettivi dell’accordo
L’obiettivo dell’operazione è promuovere lo sviluppo del Gruppo Digital360 e comporta un investimento di 64,2 milioni di euro da parte di THCP, che avverrà attraverso due modalità:
- La sottoscrizione, in più fasi, di un aumento di capitale per NewCo, che raggiungerà un importo massimo di circa 25,7 milioni di euro, incluse sovrattasse.
- L’erogazione di un finanziamento da parte del fondo Three Hills Capital Solutions IV SCPS, affiliato di THCP, che arriverà fino a un massimo di 38,5 milioni di euro destinati alla NewCo.
Gli importi effettivi che THCP investirà dipenderanno dalla percentuale di adesione all’Offerta. Una volta perfezionato l’accordo, THCP deterrà una quota di minoranza del capitale sociale della NewCo compresa tra il 28% e il 35%, a seconda dei risultati dell’Offerta.
Verso un ulteriore sviluppo strategico del Gruppo
La storia Digital360 è costellata da numerosi successi. La quotazione su Euronext Growth Milan, avvenuta nel giugno del 2017, ha portato negli ultimi 6 anni a una crescita del titolo pari al 365% – con una capitalizzazione passata da 17,7 milioni di euro a circa 110 milioni di euro.
Il Gruppo, in questi anni, è diventato un player di eccellenza non solo in Italia ma anche all’estero e l’operazione apre un nuovo capitolo nella storia di Digital360.
THCP si è resa inoltre disponibile, subordinatamente al raggiungimento di un accordo sui termini e sulle condizioni, a mettere a disposizione del Gruppo fino a un massimo di 40 milioni di euro per supportare eventuali ulteriori opportunità di crescita future.
